Os acionistas do Twitter (NYSE:TWTR) (SA:TWTR34) tiveram uma jornada conturbada nas últimas seis semanas. No dia 4 de abril, Elon Musk, fundador da Tesla (NASDAQ:TSLA) (SA:TSLA34), adquiriu uma participação de 9,2%, cerca de 7,35 milhões de ações, tornando-se o maior acionista da companhia. Depois da notícia, não houve mais vendedores; apenas compradores, que fizeram o preço abrir com alta de 22%, para depois estender os ganhos até 27,4%, em seu melhor dia de negociação desde seu IPO.
Então, na sexta-feira, Musk tuitou que o acordo estava em suspensão, pois queria confirmar a alegação da empresa de que, no máximo, 5% das contas eram falsas. Nesse dia, os preços abriram 10,5% mais baixos.
Por fim, o selloff aumentou na segunda-feira, estendendo a sequência de perdas para o seu sétimo pregão, na sua maior queda desde dezembro. O recuo global desde o primeiro tuíte de Musk sobre seu plano de atrasar a compra foi 17,8%, apagando todos os ganhos realizados desde que ele adquiriu a sua participação. Essas ações criaram um padrão bearish.
Em retrospectiva, a primeira abertura de alta, em 1 de abril, é um Gap de Exaustão, um salto de indecisão. O segundo gap, de 12 de maio, é um Breakaway Gap. Os dois gaps separaram a ação dos preços do restante do gráfico, criando uma Ilha de Reversão.
Em si, este não é um padrão poderoso. No entanto, os analistas identificam o comportamento dos preços como parte de uma mudança mais significativa. Observe que a estrutura ocorreu abaixo da MMD de 200 dias, que “protegeu” a linha de tendência de queda desde o 4 de fevereiro de 2021, data da máxima histórica. No total, o peso das evidências sugere pressão sobre a ação.
Além disso, o setor de Serviços de Comunicações tem tido um fraco desempenho em várias escalas, entre um mês e cinco anos. No período de três e seis meses, ele apresentou um desempenho ligeiramente melhor do que o setor de Consumo Discricionário.
Agora que o preço das ações do TWTR despencou, Musk afirmou que pode renegociar o acordo por um preço melhor. Manchetes assim podem pressionar o preço ainda mais para baixo. Se o ativo cair abaixo da mínima de 24 de fevereiro, de US$ 31,30, ele terá estabelecido os dois picos e dois vales conservadores independentes da tendência de alta anterior.
Estratégias de negociação
Os investidores conservadores não devem entrar em short na ação antes do preço cair abaixo de US$ 31,30.
Os investidores moderados podem entrar em short durante um rali que reteste a zona do gap.
Os investidores agressivos podem entrar numa posição contrária longa, contando com uma recuperação temporária, depois do Padrão de Perfuração (Piercing) bullish de ontem — quando o preço de ontem abriu abaixo do preço de fechamento de segunda-feira, mas então fechou bem mais alto. O gerenciamento de caixa é ainda mais crítico ao se operar de forma agressiva.
Exemplo de Trade
- Entrada: US$ 37,50
- Stop-Loss: US$ 36,50
- Risco: US$ 1
- Meta: US$ 42,50
- Recompensa: US$ 5
- Taxa Risco-Recompensa: 1:5
Nota: Nossa atividade não é de adivinhação. Estamos no ramo de gerenciamento estatístico ou "gestão da sorte". O nosso objetivo é aumentar as nossas probabilidades com negociação consistente de forma disciplinada. Boas negociações!